VZ.ru: В России нашли способ освободить золото от власти Лондона

Россия, занимающая второе место в мире по добыче золота, намерена избавиться от зависимости ценообразования на драгоценный металл от Лондонской биржи.

С этой целью до конца текущего года планируется запустить торги золотом на Санкт-Петербургской бирже, пишет "Взгляд".

Управляющий директор торговой площадки Игорь Чернышев отметил, что основная задача биржи при запуске нового рынка заключается в формировании репрезентативных индикаторов конкурентной рыночной цены. По его словам, правительство России поставило задачу создать Национальную систему ценовых индикаторов на ключевые товарные группы, включая драгоценные металлы.

На петербургской площадке планируются спот-торги золотыми слитками. На первом этапе рассматривается торговля двумя видами слитков: мерными весом 1 кг и стандартными банковскими весом 12 кг. К участию в торгах будут допущены недропользователи, аффинажные заводы, банки и промышленные предприятия.

Лондон исторически стал центром ценообразования на золото еще со времен Британской империи XIX века. Вице-президент компании «Золотая плата» Алексей Вязовский поясняет, что после англо-бурских войн в Южной Африке в британскую столицу хлынул поток золота. Банк Англии заключил соглашения с крупнейшими золотодобывающими компаниями о поставках через банк Ротшильдов. Созданная тогда Лондонская ассоциация драгметаллов начала маркировать слитки, гарантируя их вес и чистоту, что вызвало доверие сначала на рынке Британской империи, а затем и во всем мире.

Лондон и Нью-Йорк стали крупнейшими хранилищами золота благодаря тому, что их территории не были затронуты двумя мировыми войнами. Европейские страны вывозили туда свои золотые запасы, опасаясь захвата.

Россия не только является крупным золотодобытчиком, но и хранит металл на своей территории. Скупка золота для резервов вместо валют недружественных стран стала важным шагом в процессе дедолларизации и обретения финансовой независимости.

Однако избавление от зависимости от лондонских цен представляется сложной задачей. На Московской бирже уже существует секция торговли физическим металлом с участием банков и Центробанка. Обороты по золоту там ежегодно растут. При этом с 2020 года ЦБ РФ прекратил закупки золота на бирже, хотя ранее приобретал две трети добываемого в стране металла – более 300 тонн ежегодно.

Пока у России отсутствует альтернатива лондонскому ценообразованию. Страна продолжает экспортировать золото – в 2020-2021 годах было вывезено 600 тонн. Центробанк РФ по-прежнему рассчитывает котировки по формуле: лондонский фиксинг, умноженный на курс доллара к рублю.

Эксперты отмечают, что для создания успешной биржи необходима ликвидность и широкий круг международных участников. Санкции ограничивают возможности России в этом направлении. В качестве примера приводится Шанхай, ставший новым международным центром торговли золотом наряду с Цюрихом, Лондоном и Нью-Йорком благодаря правильной политике привлечения участников и отсутствию санкций.

По данным Всемирного совета по золоту, в 2024 году центральные банки мира закупили 1045 тонн золота – третий год подряд объемы превышают 1000 тонн. Российское население также активно инвестирует в драгметалл. В прошлом году россияне приобрели рекордные 75,6 тонны в слитках, монетах и ювелирных изделиях – четверть от общего объема добычи в стране. Интерес объясняется ростом цен и доходностью в 20-30%, превышающей банковские депозиты, при ограниченности других инвестиционных альтернатив.